بیتکوین در تلاش است تا روند بهبود خود را پس از جهش شدید از کفهای ماه ژوئن ادامه دهد. این دارایی اکنون به یک تلاقی مهم مقاومت نزدیک شده است، جایی که یک خط روند نزولی با یک ناحیه عرضه عمده همراستا شده است.
در حالی که خریداران در کوتاهمدت مجدداً قدرت گرفتهاند، جلسات پیشرو تعیین خواهند کرد که آیا این حرکت به یک بازگشت روند گستردهتر تبدیل میشود یا صرفاً یک سقف پایینتر دیگر در ساختار غالب بازار خواهد بود.
تحلیل قیمت بیتکوین: نمودار روزانه
در تایمفریم روزانه، بیتکوین همچنان زیر میانگینهای متحرک بلندمدت خود معامله میشود، بهطوری که میانگین متحرک ۱۰۰ روزه در محدوده ۷۰ هزار دلار و میانگین متحرک ۲۰۰ روزه نزدیک به ۷۳ هزار دلار قرار دارد. هر دو میانگین همچنان شیب نزولی دارند که نشان میدهد ساختار کلی بازار با وجود بهبود اخیر، همچنان به نفع فروشندگان است.
پس از افت شدید به سمت ناحیه حمایتی ۵۷ تا ۶۰ هزار دلار، بیتکوین دنبالهای از کفهای بالاتر را درون یک کانال نزولی باریک تشکیل داد. رشد اخیر قیمت را به سمت مرز بالایی این ساختار رسانده است که با ناحیه مقاومتی ۶۶ تا ۶۷ هزار دلار همزمان شده است.
شکست قاطع بالای خط روند نزولی و ناحیه عرضه ۶۶ تا ۶۷ هزار دلار، اولین بهبود ساختاری معنادار از زمان آغاز اصلاح خواهد بود. چنین حرکتی میتواند مقاومت بعدی را در محدوده ۷۴ هزار دلار، جایی که میانگین متحرک ۲۰۰ روزه و یک ناحیه عرضه عمده دیگر همگرا شدهاند، فعال کند.
با این حال، رد قیمت از سطوح فعلی ساختار نزولی را تقویت کرده و میتواند باعث یک عقبنشینی دیگر به سمت ناحیه حمایتی ۶۰ هزار دلار شود. پایینتر از آن، ناحیه تقاضای اصلی حوالی ۵۵ هزار دلار همچنان مهمترین حمایت تایمفریم بالاتر در نمودار باقی میماند.
نمودار ۴ ساعته BTC/USDT
نمودار ۴ ساعته تصویر سازندهتری ارائه میدهد. بیتکوین از اوایل ژوئن یک کانال نزولی مشخص را رعایت کرده، اما حرکات قیمتی اخیر نشان میدهد خریداران به طور پیوسته سطوح حمایتی بالاتری را پس گرفتهاند، پس از آنکه از مرز پایینی کانال در حوالی ۵۸ هزار دلار دفاع کردند.
بازار پیش از رسیدن به خوشه مقاومتی فعلی در حوالی ۶۶ هزار دلار، از چندین ناحیه مقاومتی میانی در حدود ۵۸ و ۶۱ هزار دلار عبور کرده است. این ناحیه همچنین با خط روند بالایی کانال همراستا بوده و به میدان نبرد کلیدی کوتاهمدت تبدیل شده است.
برخلاف آزمایشهای قبلی، حرکت صعودی اخیر با مومنتوم قویتری همراه بوده و RSI به محدوده اشباع خرید نزدیک ۷۰ رسیده است. این موضوع نشاندهنده افزایش فشار خرید است اما همچنین احتمال توقف کوتاهمدت یا اصلاح محلی در صورت شناسایی سود در مقاومت را افزایش میدهد.
اگر شکست بالای کانال حفظ شود، میتواند ساختار اصلاحی نزولی فعلی را بیاعتبار کرده و مسیر را برای حرکت به سمت مقاومت تایمفریم بالاتر در محدوده ۷۲ تا ۷۴ هزار دلار هموار کند.
در مقابل، عدم عبور از این سقف احتمالاً بیتکوین را درون کانال نگه میدارد، با حمایت اولیه در نزدیکی ۶۱ هزار دلار و پس از آن ناحیه تقاضای قویتر حوالی ۵۸ هزار دلار.
تحلیل آنچین
شاخص سود/زیان تحققنیافته خالص بیتکوین (NUPL) در حال حاضر حدود ۰.۱۸ است که بسیار پایینتر از سطوح سرخوشی مشاهدهشده در اوجهای قبلی بازار قرار دارد.
NUPL سود و زیان تحققنیافته کل شبکه را اندازهگیری میکند. مقادیر بالا معمولاً نشاندهنده خوشبینی گسترده سرمایهگذاران و افزایش ریسک شناسایی سود است، در حالی که مقادیر پایینتر حاکی از آن است که مشارکتکنندگان بازار سود تحققنیافته بسیار کمتری دارند.
بهبود اخیر NUPL از سطوح بسیار پایین نشان میدهد که سودآوری در سراسر شبکه به تدریج همراه با قیمت در حال بهبود است. با این حال، این شاخص همچنان به طور قاطع در باندهای احساسی پایینتر قرار دارد و هنوز فاصله زیادی با شرایط داغی که معمولاً با اوجهای چرخه همراه بودهاند، دارد.
این موضوع نشان میدهد که از منظر آنچین، بازار هنوز وارد فاز شناسایی سود بیش از حد نشده است. اگر بیتکوین بتواند از مقاومت تکنیکال فعلی عبور کند، بهبود مستمر NUPL احتمالاً از یک روند بهبود سالمتر و پایدارتر حمایت خواهد کرد. از سوی دیگر، رد قیمت در سطوح فعلی میتواند به طور موقت روند بهبود این شاخص را متوقف کند، بدون آنکه لزوماً فرآیند بازسازی کلی را بیاعتبار کند.
